摘要：新一輪電改的大背景是，隨著中國經濟增速放緩，電力需求放緩，電力行業開始由短缺變成供大于求。未來電力市場化競爭將進一步加劇，發電行業未來有可能出現盈虧分化，優勝劣汰。兩網將不再能通過舊有權力進行壟斷，隨著更多資本的涌入，電網領域將出現資本壟斷。

受厄爾尼諾現象的影響，2016年的夏天持續高溫，前些年一到夏季就會出現的電力供應緊張，卻并未出現。

中國電力企業聯合會發布的2016年上半年全國電力供需形勢分析預測報告中稱，全國電力供需總體寬松、部分地區過剩。隨著中國經濟增速的放緩，電力供大于求的現象已經持續近三年。

去年開始啟動的新一輪電力體制改革，提出“放開兩頭，管住中間”，讓民間資本看到了進入電力行業的機遇，并逐漸開始參與成立售配電公司、電力交易中心。

在電力供需關系逆轉的同時，引入新市場參與者，必然會對原有參與者造成沖擊。電改將如何影響各參與方?

從短缺到過剩

與中國很多改革相似，新一輪電改也是被逼出來的。背景是，近年來電力行業開始出現過剩。

數據顯示，2015年中國全社會用電量55500億千瓦時，同比僅增長0.5%。同期，全國發電量56184億千瓦時，同比下降0.2%。發電機組平均利用小時數降低。2015年全國6000千瓦及以上電廠發電設備累計平均利用小時為3969小時，同比減少349小時。其中，水電設備平均利用小時為3621小時，同比減少48小時;火電設備平均利用小時為4329小時，同比減少410小時。

在電力消費市場供大于求的形勢下，電源尤其是以煤電為主的火電新增發電裝機容量仍在增加。2015年，全國電源新增生產能力(正式投產)12974萬千瓦，同比增長24.2%，其中，水電1608萬千瓦，火電6400萬千瓦。

更讓人擔憂的是，目前國內還有1.2億千瓦的火電在建規模和1.7億千瓦的火電路條規模。未來隨著審批權的下放，大規模新批火電項目的上馬，將使電力過剩局面更加嚴重。

誰的機遇，誰的挑戰

我們在“新一輪電改，社會資本機會多”一文中，分析了社會資本面臨的機遇，“放開兩頭，管住中間”的新一輪電改，對原來的市場主體則是一種挑戰。

——電網：從行政權力壟斷到資本壟斷

電改將無歧視的開放電網，并促進交易機構相對獨立化，看似打破了國家電網和南方電網的壟斷，但實際上只是壟斷權力的轉變——從原有的行政權力壟斷到資本壟斷。

以互聯網行業做類比，雖然看似市場包容度很高，對創業者是一片熱土，但是市場準入壁壘也很高，創業者很難撼動BAT三巨頭的地位。同樣，近10年的行業壟斷，使得國家電網和南方電網在市場中更有話語權和號召力，即使發電企業直接參與售電環節，依然存在較大壓力。

——發電售電：競爭加劇

電力市場供大于求的現狀，說明發電企業的春天已經過去。國家發改委稱，電力需求回落的主要原因是高耗能企業需求逐漸放緩。隨著我國經濟的不斷發展，產業結構不斷調整，電力需求放緩是趨勢。

電改后，更多企業可以直接參與發電和售電環節，未來發電集團可能會直接成立營銷售電公司。但從銷售角度看，發電廠開始從原有的單一發電業務轉變為發電、售電、售后在內的多項業務，包括催繳電費這種細小瑣碎的問題，都需要發電企業直接面對，投入的成本更大，承擔的風險更多。

未來市場放開了，但是需求降低了，隨著電力行業需求不斷放緩，市場蛋糕越來越小，參與者卻越來越多。光伏發電、分布式能源發電等不斷涌入市場，原有火力發電企業是不小的打擊。直接參與售電的發電企業為了取得更多的設備利用小時數，只能不斷讓利，降低交易電價。那些舊有成本高的發電設備并不能滿足現有的市場環節，這類企業要么更換發電設備，要么選擇關停。

電力改革會促進能源互聯網的建立，電力市場更加多元化。從長遠看，隨著電力裝機剛性增長與電力需求迅速下降的矛盾日益尖銳，電力市場化競爭將進一步加劇，發電行業未來有可能出現盈虧分化，優勝劣汰。兩網不再通過舊有權力進行壟斷，隨著更多資本的涌入，兩網將在更加多元化的電力市場進行資本壟斷。舊有的發電企業將面臨更大的壓力，只有順應市場，積極改革，才能找準自己的出路。     來源：北極星電力會展網